Description
OddLPrice renvoie le prix d'un titre qui rapporte des intérêts périodiquement, mais présente une dernière période irrégulière.
Syntaxes des arguments
OddLPrice (dateRèglement, dateEchéance, dateDerniersIntérêts, taux, rendement, valeurRemboursement, fréquence)
OddLPrice (dateRèglement, dateEchéance, dateDerniersIntérêts, taux, rendement, valeurRemboursement, fréquence, base)
Arguments
"dateRèglement" correspond à une valeur de
Date ou de type
DateHeure indiquant à quel moment le titre a été acheté.
"dateEchéance" correspond à une valeur de
Date ou de type
DateHeure après la date de règlement indiquant à quel moment le titre arrive à échéance.
"dateDerniersIntérêts" correspond à une valeur de
Date ou de type
DateHeure indiquant à quel moment le titre rapporte des intérêts pour la dernière fois. Cette date doit être antérieure à "dateRèglement".
"taux" est un nombre positif indiquant le taux d'intérêt pour les coupons que rapporte le titre.
"rendement" est un nombre positif indiquant le rendement du titre.
"valeurRemboursement" est un nombre ou une devise indiquant la valeur du titre lors de sa revente par 100 € de valeur nominale.
"fréquence" est un nombre indiquant le nombre de coupons par an. Les valeurs prises en charge sont 1 (versements annuels), 2 (versements semestriels) et 4 (versements trimestriels).
"base" est un nombre facultatif indiquant le système de base journalier à utiliser. Les types suivants sont pris en charge :
0 - Américain 30/360 (par défaut)
Action
OddLPrice renvoie le prix d'un titre qui rapporte des intérêts périodiquement, mais présente une dernière période irrégulière. La dernière période peut être plus courte ou plus longue que les autres périodes.
Exemples
Supposons qu'une obligation arrive à échéance le 25 juin 2000 et que son taux d'intérêt était de 4,5 % et son rendement de 4,15 %. La date des derniers intérêts avant l'échéance était le 30 septembre 1999 et l'obligation a été achetée le 10 janvier 2000. Avec des versements trimestriels des intérêts, un prix de remboursement de 100 € et une base 30/360, le prix d'achat peut être trouvé à l'aide de la formule suivante :
OddLPrice(DateValue(2000,1,10), DateValue(2000,6,25), DateValue(1999,9,30), 0.045, 0.0415, 100, 4, 0)
Renvoie 100,13 € (arrondi au centime le plus proche).
Commentaires
Cette fonction est semblable à la fonction qui porte le même nom dans Excel.
Cette fonction est l'inverse de la fonction OddLYield.